Указом Президиума Верховного Совета РСФСР в связи с упразднением в городе Ленинске-Кузнецком районов, на территории бывшего рабочего поселка Полысаево образован город районного подчинения Полысаево с подчинением Ленинск-Кузнецкому городскому Совету народных депутатов.
В январе 1999 года, в связи с выходом закона Кемеровской области "О муниципальных образованиях в Кемеровской области и порядке их реорганизации", Полысаево становится самостоятельным образованием в составе Кемеровской области и дает право разграничения предметов ведения между городами Ленинск-Кузнецкий и Полысаево. Площадь территории - 34,4 кв. км. Численность населения - 35, 9 тыс. чел. Число хозяйственых объектов - 329. Ведущая отрасль экономики – угледобывающая: разрез "Моховский" и четыре шахты: "Заречная", "Ленинское шахтоуправление", "Октябрьская" и "Полысаевская».